금감원 “작년 사업보고서 재무사항 미흡 39.8%…투자자, 재무제표·감사보고서 확인해야”

▲2022년 사업보고서 재무사항 미흡회사 현황 (출처=금융감독원)

금융감독원은 지난해 사업보고서를 점검한 결과 전체 기업 10곳 중 4곳꼴로 회계감사인 강조사항을 빠뜨리는 등 재무사항에서 미흡했다고 13일 밝혔다.

금감원은 매년 기업 사업보고서 부실기재를 예방하고 충실한 공시를 유도하기 위해 사전 예고 후 사업보고서 점검을 실시한다.

지난해 사업보고서를 대상으로는 △재무공시사항 기업공시 서식 작성기준 준수 여부 5개 항목 △회계감사인에 관한 사항 공시 여부 5개 항목 △내부통제 관한 사항 공시 여부 2개 항목 △상세표 공시 여부 2개 항목 등 재무사항 14개 항목과 비재무사항으로 △이사의 경영진단 및 분석의견 공시 적정성 5개 항목 등을 중점 점검했다.

점검 결과 재무사항이 미흡한 기업은 1163개사로 전체 39.8%였다. 이는 전년 36.4%(990개사) 대비 3.4%p 상승한 수치다. 코넥스 상장사가 67.7%(88개사)로 절반 이상이 미흡했고, 코스닥 상장사 43.3%(685개사), 비상장사 42.4%(195개사) 유가증권 상장사 26.1%(195개사) 순으로 미흡 비율이 높았다.

주요 미흡 항목은 ‘회계감사인 명칭·감사의견·강조사항·핵심감사사항’이 14.1%로 가장 많았고, ‘회계감사인의 변경’(9.7%), ‘재고자산 현황’(7.6%) 순이었다.

특히 강조사항 미흡 회사는 2021년 6개사에서 지난해 202개사로 급증했다. 대부분 ‘계속기업 불확실성’ 등 감사보고서에 기재된 강조 사항을 사업보고서에서 누락한 경우였다. 금감원이 감사보고서에 기재된 ‘계속기업 불확실성’을 사업보고서에 기재하지 않은 회사의 최근 3년간 공시를 확인한 결과 소액공모, 손익 30% 이상 변경, 대표이사·최대주주 변경, 경영권 분쟁 등의 공시가 최소 1개 이상, 평균 2.7개 발견됐다.

올해 처음으로 점검 항목에 포함된 회계감사인의 변경 관련 사항 미흡 회사는 283개사로 확인됐다. 공시대상 기간 중 회계감사인이 변경된 922개사를 기준으로 산정한 실질 미흡 비율은 30.7%로 모든 점검 항목 중 가장 높은 수준이었다.

재고자산 현황 미흡 회사는 2021년 129개사에서 지난해 222개사로 늘어나 미흡 비율이 2.9%p 올랐다.

금감원은 “투자자는 사업보고서 본문에 감사의견 강조사항이 기재돼 있지 않더라도 감사보고서를 확인해 감사의견 변형 여부, 계속기업 불확실성 포함 여부를 살펴볼 필요가 있다”며 “사업보고서 및 감사보고서의 재무제표를 확인해 회사 매출액을 포함한 손익구조가 급격히 변동하고 있는지, 자본잠식 상태에 있지 않은지 등을 살펴볼 필요가 있다”고 강조했다.

또한 “금융감독원 전자공시시스템 등을 통해 정기보고서 외 공시서류를 검색해 발행공시, 주요사항공시 및 한국거래소 수시공시 등을 종합적으로 확인할 필요가 있다”며 “이번 점검 결과로 2022년 사업보고서 정정 공시가 증가할 것으로 예상되므로 관련 공시 서류를 확인해 정정사항 등을 살펴볼 필요도 있다”고 설명했다.

▲2022년 사업보고서 비재무사항 작성기준 및 충실도 평가 결과 (출처=금융감독원)

지난해 사업보고서 비재무사항 점검을 위해 금감원은 상장법인 120개사(코스피 60개사, 코스닥 60개사)를 선정해 ‘이사의 경영진단 및 분석의견(MD&A)’의 6개 세부 기재항목 중 ‘예측정보 주의사항’을 제외한 △MD&A 개요 △재무상태 및 영업실적 △유동성 및 자금조달·지출 △부외거래 △그 밖에 투자의사 결정에 필요한 사항 등에 대해 작성기준 준수 여부 및 충실도를 평가했다.

점검 결과 120개사 중 양호 평가 이상을 받은 회사는 25개사(21%)였으며, 미흡 이하 평가를 받은 회사는 43개사(36%)로 전반적인 기재수준은 미흡한 것으로 나타났다.

상장시장별로는 양호 이상인 회사가 코스피 시장에서는 23개사로 많았지만, 코스닥 상장사는 2개사에 불과해 상대적으로 코스닥이 미흡한 모습이었다.

양호 이상을 받은 기업 중 시가총액 5조 원 이상 기업이 9개사, 시가총액 1조 원 미만 기업은 1개사로 회사 규모가 클수록 평가 결과는 우수한 경향을 나타냈다.

항목별로는 ‘재무상태 및 영업실적’ 기재가 가장 양호했지만, 변동원인 분석이나 지속 가능성에 대한 분석은 미흡한 것으로 나타났다. 특히 재무제표 이외 중요사항이나 잠재 위험요인을 파악할 수 있는 ‘부외거래’나 ‘그 밖에 투자의사 결정 필요사항’에 해당 내용을 누락하거나 참조 표시한 사례가 다수 발견됐다.

금감원은 “비재무사항 작성 시 대부분 경영실적을 수치 증감 위주로 작성하는 실정”이라며 “MD&A 취지에 맞게 회사 현 상황과 미래 예측 정보가 충분히 담길 수 있도록 경영진의 인식 제고가 선행될 필요가 있다”고 지적했다.

이어 “사업보고서 다른 부문에 기재한 내용일지라도 MD&A 작성기준에 포함된 내용은 누락 없이 반드시 기재해야 한다”며 “공시정보 이용자가 MD&A 내용을 통해 회사의 중요 사항을 한 번에 파악할 수 있도록 거래소 수시공시 사항 중 투자판단에 중요한 영향을 미치는 내용도 기재할 필요가 있다”고 당부했다.

금감원은 향후 재무제표 표본심사 대산 선정을 위한 위험요소 중 하나로 강조사항 미흡 회사를 추가할 예정이다.

또한, 기업의 사업보고서 기재 충실화 등 공시역량 제고를 지원하기 위한 공시설명회를 20일 금감원 본원 대강당에서 개최할 예정이다.