미국 신용등급 강등한 피치 “주요은행 등급도 낮춰야 할 수도”

6월 은행 영업 환경 등급 AA서 AA-로 하향
“A+로 추가 하향되면 신용등급 부정적 조치 가능성”
연준 긴축 경로가 최대 변수

▲신용평가사 피치의 미국 주요 은행 신용등급 현황. 출처 CNBC

미국 국가 신용등급을 강등했던 국제 신용평가사 피치가 미국 주요 은행들의 신용등급도 낮춰야 할지 모른다고 경고했다. 피치는 JP모건체이스를 포함한 미국 은행 수십 곳의 영업 환경이 어려워진 점을 근거로 들었다.

15일(현지시간) 크리스 울프 피치 애널리스트는 CNBC방송과 인터뷰에서 “업계의 영업 환경 등급이 AA-에서 A+로 또 한 단계 낮아지면 피치는 70개 이상의 미국 은행 각각에 대한 신용등급을 재평가해야 할 것”이라고 말했다.

그는 “우리가 등급을 A+로 바꾼다면 모든 재정적 조치가 재조정될 것이고 아마도 부정적인 등급 조치로 이어질 것”이라고 경고했다.

6월 피치는 주요 은행의 영업 환경 등급을 AA에서 AA-로 낮췄다. 당시엔 별다른 문제가 되지 않았지만, A+가 되면 얘기는 달라진다고 울프 애널리스트는 짚었다.

현재 미국에서 신용등급이 AA-인 은행은 뱅크오브아메리카(BoA)와 뱅크오브뉴욕멜론, JP모건, 스테이트스트리트 등 네 곳이다. 아래 단계인 A+엔 모건스탠리와 웰스파고가 있고 A엔 씨티그룹과 골드만삭스 등이 있다.

울프 애널리스트는 “영업 환경 등급 하향은 은행의 신용등급 강등이 불가피하다는 것으로 귀결되진 않지만, 실제 위험이라는 점을 시장에 알리려는 데 목적이 있다”며 “JP모건과 같은 상위 기관이 강등되면 피치는 최소한 모든 동종 기관의 등급 하향을 고려해야 할 것”이라고 설명했다.

국가든 은행이든 결국 피치가 신용등급을 강등하는 데 가장 큰 영향을 미치는 요인은 미 연방준비제도(Fed·연준)의 긴축 경로라고 CNBC는 짚었다. 일부 전문가들은 연준이 이미 기준금리 인상을 마친 것으로 판단하고 내년 금리가 낮아질 것으로 기대하지만, 불확실성은 여전하다.

울프 애널리스트는 “우리가 모르는 건 연준이 멈추는 지점이다. 이것이 은행 시스템에 의미하는 것은 매우 크다”며 “(연준의 긴축으로) 업계의 디폴트(채무불이행)가 역사적인 정상 범주 내의 손실을 넘어서서 증가한다면 문제가 된다”고 지적했다.

피치의 강등 경고에 은행주는 일제히 하락했다. 뉴욕증시에서 JP모건은 2.55% 하락했고 BoA와 모건스탠리는 각각 3.20%, 1.34% 내렸다.