[오늘의 증시 리포트] HD현대일렉트릭, 끝이 안 보이는 성장…갈수록 더 좋다

◇삼성바이오로직스

2025년에도 CDMO 산업은 여전히 밝다

2024년 4분기 실적 Preview

ADC공장 완공, 수주에 대한 기대감 존재

투자의견 매수 및 목표주가 1,300,000원 유지

이달미

BNK

◇유한양행

MARIPOSA OS 12개월 이상 개선 발표

MARIPOSA OS(전체 생존 기간) 결과 업데이트

리브레반트 SC(피하주사) 제형 승인 가능성 여전히 존재

부작용 관리 및 2차 치료제 옵션이 명확해질 경우 점유율 확대 가능성 존재

김준영

메리츠

◇스튜디오드래곤

New Year, New Me

4분기 매출액은 1111억 원(-31.1%yoy), 영업이익은 16억 원(흑자전환 yon)으로 컨센서스 하회 전망

작년은 아쉬운 한 해를 보냈지만, 올해는 구조적인 체질 개선이 뚜렷하게 드러날 것으로 전망함에 따라 실적 추정치를 상향하며 목표주가를 56,000원으로 7.7% 상향 조정

이현지

유진투자

◇삼성바이오로직스

4Q Preview: 연간 가이던스 부합 예상

2025년 핵심 포인트 세 가지 미리보기

4Q24 Preview: 컨센서스보다는 가이던스를 주목

한승연

NH투자

◇KB금융

4분기에도 실적, 자본비율 우위 지속 전망

대외 불확실성 높을수록 든든한 자본비율

7000억 원 이상 규모의 자사주 매입/소각 발표 전망

4Q24 지배순이익, 시장 컨센서스 소폭 상회 예상

정준섭

NH투자

◇에코프로비엠

차근차근 내실을 다지는 중

조금 느려졌지만 결국 가야할 길

4Q24 preview: 예상대로 부진

주민우

NH투자

◇카카오

카카오톡 시즌2가 시작된다

변화가 기대되는 2025년의 카카오톡

기대치를 밑돌 4분기 실적

안재민

NH투자

◇삼성중공업

4Q Preview: 컨센서스에 부합할 양호한 실적

컨센서스 부합할 4분기, 해양 중심의 외형 성장을 기대할 2025년

적정주가 상향 조정

배기연

메리츠

◇HD현대일렉트릭

업황/실적 호조 지속. 밸류 매력 여전히 충분

4Q24 영업실적 yoy 대호조 & 컨센서스 부합 전망

2024년 영업실적 yoy 대호조 & 컨센서스 부합 전망

2024년 가이디언스, 수주는 부합 & 매출은 초과 전망

2025년 가이디언스, 수주는 전략적 계획 반영 & 매출은 보수적 수치 판단

성종화

LS증권

◇하나금융지주

환율 부담 vs 높아진 주주환원 매력

환율 상승은 경계해야 하나, 투자 포인트는 유지

4분기 지배순이익, 컨센서스 하회 예상

정준섭

NH투자

◇하나마이크론

반가운 베트남 성장 재개

4Q24 Preview: 컨센서스 하회 전망

2025E 해외 자회사 성장 재개가 관건

김동관

메리츠

◇알테오젠

특허는 믿고 가자, 추가 수요를 기대

키트루다를 지키기 위해 MDS는 특허 문제에 강력하게 대응할 것

키트루다SC 임상 결과를 확인한 파트너들의 수요 러시 기대

Value-add를 위한 신규 파이프라인과 안정적인 Cash 유입을 위한 신산업 준비

김선아

상상인

◇한화시스템

천궁, 천궁, 천궁, 그리고 필리의 멀티플

4Q24 프리뷰. 적정주가는 적정PE 18배, 수출방산 어닝 반영으로 상향

국내 수상함 전투체계의 경쟁력으로 필리와 시너지 기대. 사우디 천궁 수주 반영해서 2025~2027 어닝 상향. 2025년에도 이라크 천궁 등 부체계 수주 POOL 양호. 필리는 2025~2026년 적자기여(반영 전) 하겠지만 멀티플 상향

최광식

다올투자증권

◇동성제약

K-뷰티를 잇는 K-염색약. 글로벌 50조 원 시장 공략, 북미 시장 진출 본격화

2024년 12월 혈당 상승 방지 기능성 쌀 ‘당박사 쌀’ 출시하며 올해 판매 본격화

광과민제를 활용한 췌장암 치료제 및 복막암 치료, 진단제 개발 임상 진행 중

신제품 출시 및 해외 매출 증가로 2025년 매출액 1250억 원 달성 기대

이충헌

밸류파인더

◇삼성바이오로직스

4Q24 Preview: 제한적인 4분기 환율 효과

4Q24 Preview

Biosecure Act 시행 가능성은 여전히 존재

김준영

메리츠

◇삼성바이오로직스

4Q24 Preview: 일시적 감소 예상

4Q24 연결 매출액 1조 2346억 원(+15.0% YoY, +4.0% QoQ), 영업이익 2848억 원(-18.6% YoY, -15.9% QoQ)으로 추정

에피스향 마일스톤 발생에도 불구하고 1) 4공장 관련 고정비 증가와 2) 5공장 가동 전 발생되는 일회성 비용 발생으로 시장 컨센서스 하회할 전망

빠른 4공장 랩프업 속도로 1Q25부터 영업이익은 회복될 전망

이지수

다올투자증권

◇LS마린솔루션

눈앞에 다가온 대형 해상풍력 프로젝트

대형 해상풍력 프로젝트가 눈앞에 다가온 2025년

25년에도 여전히 기대할 것들이 많이 있다

4Q24 Preview: LS 빌드윈, 전남해상풍력

나민식

SK증권

◇현대건설

4Q24 Preview: 도약을 위한 후퇴

현대엔지니어링 체질 개선 작업 영향에 따른 비용 반영 가능성

불가리아 원전, 준자체사업 가시화로 점차 찾아갈 성장 궤도

김세련

LS증권

◇HD현대일렉트릭

4Q24 Pre 점입가경(漸入佳境)

끝이 안 보이는 성장, 갈수록 더 좋아진다

4Q24 Preview: 더없이 좋은 시기

이동헌

신한투자증권

◇삼성전기

2025년 반등의 조건

AI 개화에 따른 고부가 + IT 수요 개선이 2025 성장Key

4Q24 Preview: 2025년 기대하는 2가지

Valuation & Risk: 글로벌 고객사 포트폴리오 확대에 주목

오강호

신한투자증권

◇유한양행

전체 생존기간 발표로 드러난 J&J의 확신

“통계적 유의하고 임상적 의미있는” mOS 개선 1년 이상 예상

CRL 실망감은 주가에 이미 반영. 최선호주 추천

허혜민

키움증권

◇HDC현대산업개발

1분기까지 약한 모멘텀. 그러나 약속된 2025년이다

4Q24 Preview: 건축부문 원가율 부진과 자체사업 매출 부진 등으로 시장 기대치 하회

2025년 매출액 4조9700억 원 (+15.1% YoY), 영업이익 4130억 원 (+114.1% YoY) 전망. 상저하고 실적 흐름 예상

서울원 아이파크 무순위 청약 시작. 3월 말까지 90% 이상 계약 예상

1분기까지 모멘텀 약하지만 2025년 상저하고 실적흐름과 강한 현금흐름 기대

장문준

KB증권

◇KT

4Q 프리뷰 - 지난 4Q 실적보단 올해 DPS가 중요

투자의견 매수/12개월 목표가 60,000원 유지, 조정 시마다 적극 매수 추천

4분기 연결 영업이익 -7438억 원 예상, 일회성 인건비 1조 원 반영 추정

DPS 흐름과 기대 배당수익률이 중요, 수급은 결국 해결될 것

김홍식

하나금투

◇LG에너지솔루션

4Q24 Preview - 수요 정체의 매운 맛

투자의견 BUY, 목표주가 547,000원 유지

4분기 프리뷰: 수요 둔화로 인해 영업적자 추정

아직은 고난의 시기, 결국 기술 차별화에 더욱 주력할 시점

백영찬

상상인

◇DGB금융지주

4분기 바닥 논리 가능. 2025년 이익 정상화 기대

하이증권 추가 비용 부담 일단락으로 4분기를 기점으로 향후 이익 정상화 기대

금융당국의 지방은행 대출 차등화는 동사의 가계대출 확대 전략에 부합하는 방향

DPS 낮아지겠지만 결산 실적 발표 직후 상당폭의 자사주 실시 가능성 높다고 판단

최정욱

하나금투